Soluciones Sostenibles

• Préstamos corporativos

Un préstamo es una operación financiera por la que una o varias entidades bancarias conceden, en virtud de un contrato o acuerdo entre partes, un capital a un tercero a cambio de un interés. Según los Principios de Préstamos Verdes, un préstamo verde es aquel que promueve la sostenibilidad del medio ambiente y es calificado como tal por un consultor medioambiental. Los préstamos que se formalizan entre una sola institución financiera y el cliente son préstamos bilaterales. Si el préstamo es de un importe muy elevado, a menudo cuenta con la participación de un sindicato formado por varias entidades. En los préstamos sindicados sostenibles, uno de los bancos gestiona y centraliza la documentación relativa al aspecto sostenible de la operación. Esta persona encargada se denomina ‘agente sostenible’. BBVA ha sido un precursor e impulsor fundamental en el negocio de los préstamos sostenibles, y gracias a ello se ha convertido en una de las instituciones mundiales más activas hoy en día, especialmente en España. BBVA e Iberdrola fueron en pioneros en este tipo de préstamos cuando, en febrero de 2017, firmaron el primer préstamo verde concedido a una compañía energética en el mundo, con el mayor importe suscrito hasta la fecha. En 2017 la papelera española Tradebe fue la primera en firmar un préstamo sindicado verde, en el que BBVA actuó como agente medioambiental. Al igual que en el caso de los bonos, también se consideran sostenibles los préstamos que vinculan sus costes financieros a indicadores sostenibles, según los criterios establecidos por los Principios de los Préstamos Vinculados a la Sostenibilidad (‘Sustainability Linked Loan Principles 2019’). Este tipo de préstamo permite a los clientes de BBVA asumir objetivos sostenibles en sus proyectos sin necesidad de que estos sean sostenibles por su naturaleza. Es el caso de Acerinox, empresa con la que BBVA firmó en julio de 2020 la primera operación sostenible en España en el sector del acero. Otro formato de préstamo corporativo que puede ser sostenible se refiere a las denominadas líneas de crédito ‘revolving’ (‘revolving credit facilities’ o RCF). Estas líneas no tienen como objetivo financiar proyectos sostenibles —ya que, debido a la naturaleza del producto, la vocación de la línea es no estar dispuesta—, pero pueden ser sostenibles al relacionarse su precio con indicadores ambientales, sociales y de gobernanza (ASG). Se trata de un concepto muy novedoso del que ya disfrutan muchas empresas nacionales e internacionales, como Red Eléctrica de España, S. A., o las italianas Hera y A2A.

• Marco de banca transaccional sostenible

En 2018 BBVA elaboró una metodología inédita en el sector financiero que permite clasificar los productos de banca transaccional como ecológicos, sociales o sostenibles. El marco de banca transaccional, que recibió un dictamen favorable de la agencia de sostenibilidad Vigeo Eiris, vincula los productos de financiación a corto y medio plazo, necesarios en el día a día de las empresas, a los Objetivos de Desarrollo Sostenible (ODS) de las Naciones Unidas. Con arreglo a este marco, los clientes del banco pueden gestionar versiones sostenibles de diversos productos de banca transaccional dirigidos a las empresas de BBVA: crédito comprador, ‘factoring’, garantías, cartas de crédito, ‘leasing’ y ‘renting’, ‘reverse factoring’, crédito proveedor, financiación de exportaciones y préstamos ‘working capital’. En 2019 BBVA quiso ir más allá y ampliar el marco vigente para que englobara también productos transaccionales que, mediante su vinculación con los indicadores establecidos (productos vinculados a la sostenibilidad), dieran respuesta a los compromisos sostenibles de los clientes. Gracias a esta nueva ampliación del marco, existen ya versiones sostenibles de productos como, por ejemplo, los depósitos a corto plazo, los depósitos estructurados y la financiación de la cadena de suministro (‘supply chain finance’).